阿育王、阿闍世王與眾國王上前叉手胡跪，世尊結跏趺而坐，手摩諸王之頂，垂眉喟然歎曰：“阿輸迦啊，我已經看得見，我滅度後，佛法將因汝等而盛，亦將因汝等而衰。”阿育王與諸王不解其意，長跪傷悲。世尊複對大眾微笑道：“大眾，我今舉身疼痛，身體衰壞，四大分崩，行將去矣，今夜過後，我之色身不複現於人間，甚勞汝等遠來相送。大眾當知，世間一切有為之法，莫不無常變易，要歸磨滅。貪欲無厭，消散人命。戀著恩愛，無有知足。唯得聖智，諦見至道，爾乃知足。”數萬弟子聞言大放悲聲：“世尊滅度，何其疾速，乃使群生長衰，世間眼滅，願佛少住，更渡眾生。”
世尊微笑道：“我的弟子們啊，你們不要悲傷！天地萬物，無生不終。一切恩愛俱皆無常，有為之法焉能長存？合會有離，生必有盡。我生已盡，梵行已立，所作已辦，更不受有。”釋迦牟尼舉起右臂，現紫金色，遍示眾人，說道：“汝等當知：如來出世，如優曇缽花時一現耳。”而說偈雲：“右臂紫金色，佛現如靈瑞。去來行無常，現滅無放逸。大眾，我以不放逸故，自致正覺。無量眾善，亦由不放逸得。我去之後，汝等當解我深心，護持正法，精勤精進，慎勿放逸，如我在時。”
大眾哀泣不絕，大悲世尊釋迦牟尼於是自洗雙足，頭北麵西，右脅而臥，右掌輕托右頰，左手搭膝，重疊左足於右足上，猶如獅子而正睡眠，乃入初禪定。從初禪起，入第二禪。從第二禪起，入第三禪。從第三禪起，入第四禪。從四禪起，入空處定。從空處定起，入識處定。從識處定起，入不用定。從不用定起，入有想無想定。從有想無想定起，入滅想定，寂然無聲。
大眾見狀，慌亂無措，捶胸號泣，哭拜在地，尊者阿難心慌迷悶，問尊者阿那律：“世尊已般涅槃耶？”阿那律道：“未也，阿難。世尊今者在滅想定。我昔親從佛聞，從四禪起，乃般涅槃。”
卻說猴王跳躍而來，不覺得紅日西沉，沸星東出，正見前方一條大河，緩緩向西流淌，河邊有八株大樹，或枯或榮，樹下坐著許多僧人、信眾，圍著中央一人，號哭不已。
猴王也不知他們為何哭泣，徑自跳入人群中問道：“哪一位是大覺世尊釋迦牟尼，我從東勝神洲傲來國渡海而至，特來請問長生之妙道，人天之奧秘。”眾人見一異相金色猿猴，不知禮數，亂跳亂走，大聲喧鬧，阿難上前攔住道：“大覺世尊今夜示寂，你是何人？不要在此攪擾。”卻見釋迦牟尼微睜雙眼，輕聲道：“無妨，此亦有緣之人，讓他近前來。”阿難隻得合掌退開，猴王跳到釋迦牟尼麵前：“你就是聖者釋迦牟尼？你這是要睡覺了嗎？我聽說你已了脫生死，故特來請教長生大道。”世尊微笑道：“我於今日夜分，將取入滅，汝謂我得長生耶？未得長生耶？”猴王一愕，想了一想，道：“原來你也不知長生之道，這就要死了，卻不知何處有長生之人耶？”世尊笑道：“汝但從此往西，自有因緣。”猴王卻也學此間人禮節合掌謝道：“承指教了。”也不管眾人，重又跳出人群，縱躍往西。
世尊微微一笑，不再言語，闔上雙目，從滅想定起，入有想無想定。從有想無想定起，入不用定。從不用定起，入識處定。從識處定起，入空處定。從空處定起，入第四禪。從第四禪起，入第三禪。從三禪起，入第二禪。從二禪起，入第一禪。從第一禪起，入第二禪。從二禪起，入第三禪。從三禪起，入第四禪。從四禪起，佛般涅槃，清淨妙和，寂然無聲。
於時諸天歎讚，大地震動，群山低首，演出種種無常苦空哀歎之聲。善法堂天上，摩訶摩耶夫人與大梵天王、因陀羅垂淚將百寶蓮華望空投擲，滿天繁花燦然旋舞。世尊四邊雙樹皆慘然而開白花，枯榮合一，千枝萬條盡皆垂下，覆於世尊身軀之上。萬千大眾同問：“佛般涅槃耶？”阿那律泣語雲：“大悲世尊已入涅槃。”阿難昏悶倒地，大眾俱哽咽流淚，悲不自勝：有隨佛入滅者，有捶胸大叫者，有自投於地者，有拍頭拔發者。眾人悲苦不能自已，隻得依轉輪聖王葬法，將世尊身軀用白疊羅綿層層裝裹，放入七寶靈棺，積旃檀香木，將欲舉火荼毗，隻見世尊寶棺忽然浮上空中，徐徐乘空從拘屍城西門而入，拘屍城東門而出，右繞入城南門，漸漸空行從北門出，乘空左繞還從拘屍西門而入，城中一切人民，見世尊聖棺升在空中，紛紛捶胸拜伏。
世尊靈棺如是繞城七匝，歸於娑羅雙樹下七寶床上，雜香木間，阿育王、阿闍世王與諸王、諸比丘、比丘尼、優婆塞、優婆夷與眾金剛密跡舉七寶火燭將欲舉火，近佛之身，皆自然熄滅，火不能燃，阿那律道：“且住，大迦葉未至，是故火不能燃。”
月將西沉，尊者大迦葉領五百弟子從波婆國如飛奔來，一見世尊靈棺，哭倒在地，隻見三重棺槨自開，世尊現二足千輻輪相於外，大迦葉撫足流淚痛哭，其時寶焰自燃，火光騰天。
眾弟子退後哭拜，哀聲直達天外，娑羅樹上白花簌簌而落，飄入旃檀火焰之中，有頃，有白鶴百千萬頭從火中飛出，戛然清鳴，繞空飛旋。隻見西方天際忽然有五色祥光，青蓮紫霧搖曳而至，當中現出一頭五彩孔雀來，鳴了一聲，飛入火焰，一投複起，振翅遠飛，眾白鶴隨後飛去，便如一條白色的河流，浩浩流向大雪山頭。
眾人見此瑞象，益發慟哭不能自已，大火熾然，升騰飛舞。當是時也，世間天人大眾，阿育王、阿闍世王與南北天竺諸大名王，互相執手悲泣流淚，哀不自勝，自辦無數微妙香花——曼陀羅華、摩訶曼陀羅華、曼殊沙華、摩訶曼殊沙華以及無數天上人間海岸栴檀沉水，百千萬種和香，無數香泥香水，寶蓋寶幢寶幡真珠瓔珞，遍滿虛空，投如來前，悲哀供養。拘屍那迦城內男女大小一切人眾皆出城繞佛悲哀流淚，各辦無數微妙香花幡蓋倍勝於前。這場大火一直燃了七日七夜，方才漸漸止息，飛灰揚盡，場中八萬四千舍利子晶瑩如雪，唯有頭發指甲，安然如初。大眾悲悲切切，各取舍利，唯有須跋陀羅摩訶羅比丘大笑狂言：“止，止！何足啼哭！大沙門在時，是淨，是不淨；是應作，是不應作。我等恒為所困。今者得自在，適我等意，欲作而作，不作而止。不亦快哉，不亦快哉！”幾個愚癡比丘都拍掌笑道：“快哉！快哉！”大眾憤而怒目相視，阿育王與阿闍世王便欲命人將須跋陀羅擒拿，須跋陀羅摩訶羅端然不懼，斜眼說道：“大王，大沙門示寂，荼毗大會未散，大王就欲動起刀兵？”將自己袈裟一把扯開，露出胸膛，道：“大王刀快，且往這裏來。”阿育王無奈，隻得還刀歸鞘，須跋陀羅與那幾個比丘大笑遠去。摩訶迦葉與阿難不由垂頭歎息，大眾分了舍利，起塔供養，這也不必細說。