就是這一年，國民黨製造了一起震驚世界的事件——皖南事變！1940年10月19日，何應欽、白崇禧以國民政府軍事委員會的名義，強令黃河以南的八路軍在一個月內全部撤到江北。中共為顧全大局，答應將皖南的新四軍調離。1941年1月4日，新四軍軍部及所屬支隊，共計9000多人開始北移，當他們行至皖南涇縣茂林時，遭到國民革命軍第一軍師長顧祝同部的慘烈伏擊。新四軍奮戰七晝夜，彈盡糧絕，大部分將士被國民黨殺害，新四軍軍長葉挺在與國民黨軍隊談判時被扣押，副軍長項英、副參謀長周子昆被叛徒殺害。
皖南事變令人發指，然而卻刺激了遠在重慶的徐恩曾。不甘寂寞的徐恩曾竟然也醞釀了一個陰謀，他決定與熊式輝合演另一版本的“皖南事變”，徹底擊垮共產黨。
1940年冬天，幾個特務突然闖進中共南昌市委書記張紹祖的辦公室，二話沒說就把張紹祖抓了起來。特務們把張紹祖帶進了江西特委辦公室，由馮琦與莊祖方“軟硬兼施”輪番進行勸降。起初張紹祖還十分堅定，後來，馮琦與莊祖方用金錢、美女和各種物質利益加以誘惑，張紹祖就動搖了，他最終投降，供出了吉安婦女支部書記萬國英。於是，萬國英在吉安的家中被特務們抓捕。
與張紹祖一樣，萬國英最終也在特務們的刑訊逼供下，供出了兩個大人物：一個是贛西南特委組織部部長李照賢，一個是贛西南特委秘書李貢珊。緊接著，李照賢被抓，李貢珊被抓，而李照賢又在特務們的萬般殘害下，喪失了鬥誌，供出了江西省委交通部的李鐵拐……於是，一個又一個的共產黨員，被中統特務的秘密逮捕。
在這種情況下，中共南方工委隻好派在閩西和潮梅堅持鬥爭多年的謝育才頂替前任省委書記郭潛，出任中共江西省委書記。與謝育才一同來江西的，還有他的妻子王勖。王勖有孕在身，由於產期將至，便留在吉安待產。特務們從李鐵拐的嘴裏得知此情況後，就報告給徐恩曾，徐恩曾聽到這個消息，禁不住得意地笑起來，他決定，從謝育才入手，將南委的主要領導各個擊破。
徐恩曾讓特務們以李鐵拐的名義致電謝育才，聲稱謝育才的妻子王勖在吉安生產了，生了一個胖兒子，謝育才信以為真，開心不已。恰好謝育才剛跟南委通過電報，商定到曲江某處與南委其他主要領導人見麵，商討如何收拾江西省的殘局。於是，謝育才決定取道吉安去曲江，這樣就可以順便看望自己的妻子和新生的兒子。然而，他還沒有到達吉安，就遇到了埋伏在路邊荒林中的特務們，他們沒費什麼力氣，就抓到了新上任的江西省委書記謝育才和與他同行的省委社會部部長駱奇勳。
謝育才的被捕，讓徐恩曾興奮不已，他下令特務們一定要對謝育才嚴刑拷問，問出江西南委其他主要領導人的藏身之地。然而，謝育才堅貞不渝，死不開口，特務們隻好把希望轉向省委社會部部長駱奇勳。駱奇勳意誌不堅定，經不住特務們的威逼利誘，最終供出謝育才“準備去曲江向南委其他重要領導人彙報”這一重要機密，特務們迅速前往曲江，逮捕了江西省委統戰部部長林民風夫婦，並在回到曲江後，抓捕了謝育才的妻子王勖。
江西省委的主要領導人陸續被中統特務抓捕，這令大特務馮琦得意不已。他打電話給徐恩曾邀功，徐恩曾接到馮琦打來的電話，興奮得差點跳起來，但是徐恩曾還是抑製住了自己的喜悅，要求電話那頭的馮琦乘勝追擊，進一步加大對南委的打擊力度。
馮琦在電話那頭遲疑了一下，說道：“局長，狡猾的共黨恐怕現在已經開始準備反攻了，屬下無才，請局長指示下一步的行動方案。”
徐恩曾略略停頓後回答：“乘勝追擊，不給共黨留下一絲喘息的機會！封鎖消息，一定交代大家，嚴格封鎖消息，要有足夠的耐心和細心，放長線釣大魚！”
馮琦掛斷電話後，便向下逐級傳達了徐恩曾的“指示”。後來，馮琦問莊祖方，如何才能封鎖住消息？莊祖方說：“幹脆把所有的相關人員統統抓起來，這個辦法雖然笨，但是安全！”馮琦覺得莊祖方說得在理，便致電江西各地區“特務室”成員：對於共產黨員，能夠逮捕的盡量逮捕，拒捕的格殺勿論！