有一次，梁武帝請大士講《金剛經》，才升座，大士撫尺揮案，一敲便下座。皇帝給他弄呆了。在旁邊的誌公問陛下“會麼？”帝曰：“不會。”誌公就宣布：“大士講經已經完畢。”再請講，大士索拍板升座，唱四十九頌便去。後人蘇東坡寫的《傅大士讚》：“善慧執板，南泉作舞，借我們槌，為君打鼓。”講的就是這件事。
南懷瑾先生指出，誌公和傅大士是同時代人物，但誌公比傅大士年長，而且聲望之隆，在傅大士之先。達摩大師到中國的時期也在誌公與傅大士之間。傅大士的名聲得到了佛教高僧大德的敬重。如慧和法師者，年未二十已深究諸佛秘藏，講論無敵。時皈依頭陀寺隱法師，及隱公將欲遷化，法師乃計謀後事，問：“誰可依止？”隱公答曰：“東陽傅大士自然智慧，深解大乘，可依為師。”於是法師禮謁請為弟子。可見傅大士影響之大。
大同元年（535）四月，大士回到雲黃山。大同五年（539），傅大士第二次進京。這一次，傅大士在京師住了一年。
三月的一天，傅大士與武帝在壽光殿內共論真諦。大士說到“息而不滅”的問題，武帝加以反詰：“若息而不滅，此則有色，故鈍。”他說：“一切諸法，不有不無。”武帝說：“謹受旨矣！”傅翕接著解釋說：“一切色相，莫不歸空。百川不過於大海，萬法不出於真如。如來於三界九十六道中，獨超其最，普視眾生，有若自身，有若赤子。天子非道不安。非理不樂。”武帝默然。
過了兩天，大士就“息而不滅”作偈進呈武帝。其偈說：
若息而滅，見若斷集。如趣涅槃，則有我所。亦無平等，不會大悲。即無大悲，猶有放逸。修學無住，不趣涅槃。若趣涅槃，障於悉達。為有相人，令趣涅槃。息而不滅，但息攀緣，不息本無，本無不生，今則不滅，不趣涅槃，不著世間，名大慈悲。乃無我所，亦無彼我。遍一切色，而無色性，名不放逸。何不放逸？一切眾生，有若赤子，有若自身，常欲利安。雲何能安？無過去有，無現在有，無未來有，三世清淨，饒益一切，共同解脫。又觀一乘，入一切乘；觀一切乘，還入一乘。又觀修行，無量道品，普濟群生，而不取我。不縛不脫，盡於未來，乃名精進。
南懷瑾先生認為，大士作偈進武帝與僧肇作《涅槃無名論》進秦王（姚興）是同一主旨，隻是表達方式不同。“息而不滅”實在是寓諷諫於佛法的主意，以誘導武帝開悟。
大同六年（540），大士辭帝東歸。數後月，傅大士以功德事，重新到京都。這是傅大士最後一次赴京。大士三次到京師，在京弘法所度道俗不可勝計，使他成為當時佛教中的領袖，成為千佛中的一佛，成為維摩禪的祖師。
自普通元年（520），傅大士在雙檮樹下結庵開始，雲黃山下即已逐漸形成兩處精舍，但沒正式建立寺院。直到他最後一次見到了皇帝，即大同六年（540），才建議造雙林寺，並得到梁武帝的同意和支持，下詔於雙檮樹旁設寺。對雙林寺的創建，有許多說法，徐陵記道：“時還鄉黨，化度鄉親”，百姓“大傾財寶，同修淨福”，乃於山根嶺下，創造伽藍。因此高柯命名為雙林寺。這一年下半年，雙林佛殿建成。佛殿開光後，造了一座九層磚塔。並寫了經律一千餘卷。
傅大士創建雙林寺，正處梁武帝晚年。武帝年事已高，老眼昏花，怠於政事，政刑馳紊，沉迷於佛教但不醒悟。他不敢麵對現實，治理國家，老是遷就那些準備爭奪皇位的子侄和為非作歹的王公貴戚，惟以佛教為寄托來消除煩惱。傅大士想利用佛法啟發他醒悟，告訴他“隻有息而不滅”才是真義。武帝卻認為未免流俗。傅大士又勸說：“天下非道不安，非理不樂。”也就是說“道”和“理”是不滅的，少不得的。但是梁武帝並不理解和醒悟。於是傅大士就發出“若息而滅，見苦（雖）斷（猶）集”的感歎。也就是說一切是非都不管，那麼社會就要沉淪到無邊的苦海中去了。傅大士知道要依靠梁朝的統治階級，已不可能普度眾生，隻得還鄉依靠雙林寺進行弘法，解救東南一隅處在苦難中的百姓。
大同十年（544），傅大士把佛像經文，交給佛教信徒，又把屋宇田地資生什物全部捐出來為寺院所有。家資房屋捐舍既盡，沒有住的地方，他就另搭了一屋立身。夫人妙光也自己建茅草屋立底。他們沒日沒夜地勞動，過著清苦的生活。