魚朝恩恃權怙寵,橫行不法;肆無忌憚地撈錢、撈權、撈名利。首先,他在他直接掌管的北軍設置監獄,搜羅一批流氓無賴充當“捕賊吏”,命他們羅織城中富人罪狀,將富人抓到獄中,施以嚴刑,逼他們服誣致死。接著,籍沒其全部家產。為調動“捕賊吏”的“積極性”,他還以“獎賞”的名義給他們一定的“回扣”。據資料,自北軍置獄,不僅長安城裏的富人連遭毒手,就連進京趕考的舉子也被如法炮製。京師萬年縣有個名叫賈明觀的“捕賊吏”,僅得到的“回扣”便積下“家產巨萬”,可見魚朝恩暴斂之多!
魚朝恩統帥的神策軍成為禁軍後,待遇比其他軍隊優厚,編製也得到了擴大。但他為了大攬軍權,並使神策軍更聽命於他,又硬將京兆的好疇軍、風翔的麟遊軍和普潤軍統統隸屬於神策軍。
魚朝恩有一養子,名令徽,十五六歲,在內侍省擔任內洽使。因為他年齡小、官品低,按唐製隻能穿綠色的官服。有一次,他和同事發生爭吵,結果沒占到便宜,回家後告訴了魚朝恩。魚朝恩次日便帶子見代宗,說:“臣之子官品卑下,為同輩淩辱,請陛下賜以紫衣。”代宗還未表態,卻有人已將高級品官所穿的紫衣抱了過來,魚令徽連忙跪拜謝恩。代宗雖然順水推舟給了人情,但對魚朝恩已經產生了強烈的不滿。
不久,魚朝恩又發現朝臣議事有時沒讓他參加,便氣急敗壞地叫嚷道:“天下事有不由我者邪!”後來,這話傳至代宗耳中,又引起了代宗的憎惡。