還至應天，又命徐達為大將軍，常遇春為副將軍，率師二十萬討張士誠，並下令軍中道：“此行毋妄殺！毋亂掠！毋發邱壟！毋毀廬舍！毋毀損士誠母墓！違令有刑。”軍律固應如此，然亦無非籠絡人心。一麵召徐達、常遇春入內，密問道：“爾等此行，先攻何處？”遇春道：“逐梟必毀巢，去鼠必薰穴，此行當直搗平江。平江得破，餘郡可不勞而下。”吳王道：“你錯想了。士誠起自鹽販，與張天麒、潘原明等，強梗相同，倚為手足。士誠窮蹙，天麒等恐與俱死，必並力相救。天麒出湖州，原明出杭州，援兵四合，如何取勝？今宜先攻湖州，剪他羽翼，然後移兵平江，不患不勝。”又密語徐達道：“前日士誠部將熊天瑞來降，看他來意，非出本心，將軍勿泄吾謀，隻令天瑞從行，但雲直搗平江，他必叛歸張氏，先去通知，如此，便墮我計中了。”達與遇春，俱受命去訖。吳王又檄李文忠趨杭州，華雲龍向嘉興，同時發兵，牽掣敵勢，文忠、雲龍等自然依令而行。分兵三路。
且說徐達、常遇春率二十萬眾，自太湖趨湖州，沿途遇著敵將，無戰不勝，擒住尹義、陳旺、石清、汪海等人。張士信駐守昆山，聞風遁去。徐達查閱將士，不折一人，隻少了一個熊天瑞，想是叛歸士誠去了。果如元璋所言。當下乘機前進，直至湖州三裏橋。張天麒受士誠封職，官右丞，駐兵湖州，聞徐達來攻，忙率偏將黃寶、陶子寶等，分道迎戰。黃寶出南路，適與常遇春相值，一戰便走，真不耐戰。遇春追至城下，黃寶不及入城，回馬再戰，被遇春手到擒來。天麒子寶得黃寶被擒消息，頓時氣餒，不戰自退。天麒也是如此，吳王所言，未免太看重他了。徐達進兵圍城，守兵各無鬥誌，相率驚惶。會得援將李伯升，由荻港潛入城中，人心稍定。探馬報知徐達，達乃分派將士，環布四麵，嚴截援軍。忽又聞士誠將呂珍、朱暹及五太子等，率兵六萬，已到城東了。達語遇春道：“呂珍、朱暹，都稱驍悍，還有什麼五太子，聞係士誠養兒，短小精悍，能平地躍起丈餘，今率重兵來援，須小心防戰方好哩。”遇春道：“公圍城，某截援師，相機進戰，定可無虞。”達許諾，遂分兵十萬，給遇春調遣。遇春率兵至姑嫂橋，連築十壘，分守要隘。呂珍等不敢近城，隻在城東舊館，設立五寨，與遇春相持，遇春也不與交鋒，唯留意截他餉道。會探得士誠女夫潘元紹，運糧至烏鎮，遂發兵夜襲，一陣擊退。尋複聞士誠遣將徐誌堅，領舟師來襲姑嫂橋屯兵，複令勇士埋伏橋邊，乘他初至，突出邀擊。老天也有意相助，風狂雨驟，日暗天昏，害得徐誌堅進退無路，竟被諸勇士生生擒去。還有冒失鬼徐義，奉士誠命，前來探聽舊館戰事，也遭截住，虧得士誠遣了赤龍船親兵，前來援義，義始得脫。遇春急遣王銘等，載著火具，往毀赤龍船，船中不及防備，受著烈火，霎時俱盡，徐義等遁去。那時五太子屯兵舊館，因各軍敗潰，忿不可遏，竟收集舟師，來擊遇春營。遇春出營接仗，見五太子麾下，齊唱軍歌，嘩噪而至，真是人人奮勇，個個爭先。兩下裏廝殺起來，似乎遇春一邊，稍遜一籌，險些兒被他擊卻。巧值薛顯鼓舟而至，順風縱火，把五太子的兵船，又燒得烏焦巴弓，於是五太子也有力難施，隻好逃還舊館，與呂珍、朱暹等，商議一個善全的法兒。呂珍、朱暹彼此相覷，支吾了好一歇，隻想了一條納款輸誠的計策。確是好計。五太子也顧不得什麼，便與呂珍、朱暹，出降遇春軍前。跳不出圈子去了。遇春即馳報徐達，達令呂珍等至城下，招呼李伯升、張天麒等出降。伯升、天麒沒奈何齎送降書，迎徐達入城，湖州遂下。
士誠聞湖州被陷，甚是驚慌，不料杭州、嘉興，又迭來警信，平章潘原明，以杭州降李文忠，同僉宋興，以嘉興降華雲龍，兩路用虛寫。不由得魂飛天外，連身子都發顫起來。嗣聞吳江又複失陷，參政李福，知州楊彝，統已降敵，乃亟遣部將竇義等，出城扼守。誰知竇義等毫不中用，到了城南鯰魚口，戰不數合，就敗了回來，喪失戰船千餘艘。士誠滿懷憂懼。又越二日，城外炮聲隆隆，鼓聲淵淵，知是敵軍殺到，忙調兵登陴，飭令固守。翌晨，恰自己巡城，一登城樓，俯視四麵八方，統豎著敵軍旗幟，葑門駐著徐達軍，虎邱駐著常遇春軍，婁門駐著郭興軍，胥門駐著華雲龍軍，閶門駐著湯和軍，盤門駐著王弼軍，西門駐著張溫軍，北門駐著康茂才軍，東北駐著耿炳文軍，西南駐著仇成軍，西北駐著何文輝軍，殺氣騰騰，幾無餘隙。閱者至此，亦為膽落。弄得這位張大王，心煩意亂，不知所為。下城後，隻命一班勇勝軍，加意防守。勇勝軍統是劇盜出身，每遇戰鬥，悍異常，士誠格外寵遇，統賞他銀鎧錦衣，並賜他美號，叫作“十條龍”。這十條龍恰是不弱，受命禦敵，無不效死，因此徐達等晝夜環攻，不能得手。另遣俞通海帶了偏師，往略太倉、昆山、崇明、嘉定諸州縣，次第平定，還軍繳令，見平江仍屹峙如故，不覺怒氣填膺，當先撲城。誰知城上矢石，煞是厲害，攻了一時，身中數矢，痛甚乃還。徐達看他病劇，送回應天，數日而亡。吳王元璋，未免悲慟。且因平江圍久未下，貽書士誠，許以竇融、錢故事，士誠不報。光陰易過，又是數月，士誠焦灼得很，竟遣徐義、潘元紹等，率勇勝軍潛出西門，繞至虎邱，往襲常遇春營。遇春先已偵知，馳至盤門，與王弼聯軍截住。兩軍相會，你衝我突，良久未決。士誠複親督銳師出援，來勢甚猛，遇春麾下楊國興戰死，餘眾稍卻。遇春拊王弼背道：“君係著名猛將，能為我奮勇殺敵否？”王弼應聲出馬，揮著雙刀，大呼入敵陣，敵眾不覺辟易。遇春複乘勢掩殺，竟將士誠部眾，逼至沙盆潭，士誠連人帶馬，墮入潭中，幾乎溺死。十條龍統下水相救，及士誠登岸，十條龍已死了九條。想是龍王乏使，故一律招去。士誠肩輿還城，檢點殘兵，傷亡無數，竟捶胸痛哭起來。有何益處？忽有一客求見，願陳至計。士誠召入道：“你有何言？”客答道：“公可知天數麼？從前項羽喑嗚叱吒，百戰百勝，終為漢高所敗，自刎烏江，天數難逃，可為前鑒。公以十八人入高郵，擊退元兵百萬，東據三吳，有地千裏，南麵稱孤，不亞項羽，若能愛民恤士，信賞必罰，天下不難平定，何至窮困若此？”士誠道：“足下前日不言，今日已不及了。”客複道：“前日公門如海，子弟親戚，壅蔽聰明，敗一軍不知，失一地不聞，內外將帥，美衣玉食，歌兒舞女，日夕酣飲，哪裏防有今日？就使叩門入諫，公亦不願與聞。”侃侃而談，確中隱害。士誠喟然道：“事成既往，尚有何說？”客複道：“鄙見卻有一策，未知公肯從否？”士誠道：“除死無大難，果有良策，亦不妨相告。”客又道：“公試自思，比陳友諒何如？友諒且兵敗身喪，可知天命所在，人力難爭。今公恃湖州，湖州失了；恃嘉興，嘉興失了；恃杭州，杭州又失了。今獨守此地，誓以死拒，徒死何益？不如早從天命，自求多福。況應天已有書至，曾許公以竇融、錢故事，公即去王號，尚不失為萬戶侯。何得何失，願公早自為計！”雖為說客，語亦甚是。士誠沉吟良久道：“足下且退，容我熟圖！”客乃退去。看官道此客為誰？乃是李伯升遣來的說士。士誠躊躇達旦，決計不降，乃複率兵突出胥門，複被常遇春殺退。張士信督兵守城，又被飛炮擊中頭顱，立時身死。獨熊天瑞死力抵禦，因城中木石俱盡，甚至拆毀祠宇民居，作為炮料，連番擊射。徐達令軍中架木如屋，伏兵攻城，矢石不得傷。接連又是數日，方才攻破葑門。常遇春亦攻破閶門新寨，蟻附而進。守將唐傑、周仁、徐義、潘元紹等，抵敵不住，先後迎降。士誠尚收集餘兵二三萬，至萬壽寺東街督戰。那時大勢已去，不到片時，已是紛紛潰散，士誠忙逃歸內城。徐達等複乘勢殺入，但見士誠宮中，猛騰烈焰，仿佛似雨後長虹，紅光四映。小子有詩歎道：