一、莊家運作的四個步驟
莊家運作一隻股票一般要經過吸籌、震倉、拉升、出貨這四個步驟。下麵分別介紹這四個步驟。
1.吸籌
吸籌是指在股市中莊家（主力或大戶）介入某一個股，一段時間內不斷買入的行為。一般所說的吸籌就是指主動吸籌。被動吸籌就是指主力在操作股票的過程中遇到原先沒有料到的局麵而不得不以大量買入來達到目的的行為。
莊家在吸籌時一般會選擇以下時機：
（1）大盤下跌趨勢或整理趨勢中；
（2）利空消息出現時；
（3）破壞某股的技術圖形時。
一般來說，莊家吸籌時K線一般具有以下幾種形態。
（1）牛長熊短
（2）紅肥綠瘦
（3）窄幅橫盤
2.震倉
3.拉升
4.出貨
看盤精要
莊家拉升的最根本的目的當然是為了獲利，但在戰術方麵也是有所考慮的。其一，由於在建倉、整理、洗籌等環節投入了大量的資金，如果不拉升股價完成出貨任務，將會大大增加成本；其二，隨著莊家的運作過程延長，莊家的意圖和某些商業秘密泄露的可能性也越來越大，這樣將造成許多不必要的麻煩和損失，股價的拉升，可以很大程度上避免這些；其三，股價的拉升，可以提升股票的形象和積聚市場的人氣，吸引投資者的參與，為日後的出貨打下了較好的基礎。
二、在實時盤中找莊家
一般來說，投資者的買賣決策經常在實時行情中被莊家在盤口的虛虛實實的動作所幹擾。簡單來講，實時行情就是融入了市場、主力、散戶以及許多因素而合成的一種結果，單純地以盤後分析對未來走勢作出準確判斷未免偏激，而且容易被隨機的行情打亂思路，造成操作上的被動局麵。因此，對於投資者來說，在實時盤口尋找莊家成為投資的一個要點。
1.盤口目的分析
事實上，莊家在盤口的任何動作，歸結來看有三個目的：拉抬、洗盤、出貨。
2.實時盤中找莊家
概括來講，投資者可以從以下幾點入手。
（1）平均每筆成交量。
（2）掛單心理戰術。
（3）內外盤中透天機。
（4）隱形盤中露尾巴。
看盤精要
市場中，對於投資者來說，把握莊家所在也就等於擁有了投資收益的保障。因此，投資者通過實時盤中的各種跡象判斷莊家所在，也就成為投資者走向成功的一個關鍵環節。
三、判斷莊家的強弱
一般而言，股市中的莊家扮演著雙重角色。莊家既是中小投資者所憎恨的敵人與對手，又是中小投資者所依賴的對象與朋友。事實上，對於中小投資者而言，隻有跟著莊家的節奏，跟著莊家所操作的個股走，才能夠有機會獲得利益。特別是要跟著實力較強的莊家，獲利的機會才會比較多。反之，如果沒有跟著莊家，或者跟著實力比較弱的莊家，則獲利的機會將大打折扣，甚至會出現投資虧損。因此莊家的強弱在一定程度上也就決定了投資者的直接利益。
1.判斷莊家強弱的標準
投資者在對莊家的強弱進行判斷的時候，一般來說可以參考下麵幾點標準。
（1）當出現突發性利空，股票價格的走勢表現堅挺。
（2）相較於同類板塊中的個股走勢。
（3）在基本條件相差較小的情況下看流通盤。
（4）以時間為出發點。
（5）從K線進行判斷。
（6）關注個股波動的幅度。
2.其他研判莊家強弱的方法
另外，通過對莊家運作過程中的吸籌、洗盤和拉升進行研究分析，判斷莊家的實力強弱又可以歸結為以下幾個方麵：
（1）強莊在吸籌時的筆均量比弱莊大很多。
（2）強莊對倒時的量相對會大於弱莊。
（3）弱莊在拉升很小幅度就會洗盤，強莊每波拉升幅度會相對大一些。
（4）強莊在拉升前控盤量會很大，甚至達流通盤的60%以上。弱莊控盤麵相對小，有的可能不到流通盤的30%。
（5）弱莊由於資金實力較弱，有時會通過作波段獲取價差來減小資金壓力。有時也需要在波段高位賣掉一些籌碼來獲得再次拉升的資金。表現在盤麵上就是個股前期波動幅度很大，有明顯的波段操作痕跡。強莊隻有洗盤，波段操作痕跡不明顯。