不久之後，那位老人回來看豹子是不是已經報了仇。豹子沮喪地講述了之前失敗的經曆，然後問老人：“現在我該怎麼辦？”
“你的確運氣不好，”老人回答說，“但我知道你能在哪裏找到他。離這裏大概兩英裏的地方有一個瓜園，因為豺狼很喜歡吃瓜，所以他們很有可能已經到那裏去了，如果你在那裏看見一隻沒有尾巴的豺狼，就知道他就是你要找的那隻。”於是豹子謝過老人就往瓜園跑去了。
豺狼已經猜到斷尾會輕易暴露出自己的身份，所以當其他豺狼正湊在瓜園中陽光最燦爛的一角狼吞虎咽地吃著熟透的瓜時，他卻偷偷溜到他們後麵，把他們的尾巴係在一起。他剛係好就聽見樹枝被踩斷的“哢嚓”聲，他知道是豹子來了，於是故意大聲喊：“快跑！快跑！瓜園主人來了！”那些豺狼一聽都嚇得跳起來四處逃竄，把尾巴都拉斷了。這下，豹子怎麼能知道哪一隻豺狼才是他的仇人呢？
“他們都沒有尾巴，”豹子再次遇到老人的時候悲哀地說，“這樣徒勞地找來找去追來追去，太沒意思了。我打算不管他了，還是去找我的晚餐算了。”
豺狼經過在這番折騰之後也感到身心疲憊，他決定去找他的好朋友刺蝟，豺狼在刺蝟的家裏找到了他。
“啊，你果然在家裏，”豺狼高興地說，“自從上次和你分開之後我就沒了尾巴，其他豺狼的尾巴也沒了，但沒關係！隻是，我很餓，陪我到那邊去找牧羊人，讓他賣給我們一隻羊吧。”
“好啊，這個計劃不錯。”刺蝟說著就邁開小短腿快步走，跟上了豺狼。到了牧羊人那裏，豺狼告訴牧羊人說他想買一隻羊，並掏出錢包和牧羊人討價還價。
“要到明天我才能把最肥最大的羊給你，”牧羊人說，“因為它總是在離羊群稍遠的地方吃草，我要花很長時間才能抓住他。”
“好吧，雖然要等到明天挺煩人的，但為了那隻大肥羊，我覺得有必要等等。”豺狼回答後就和刺蝟一起走了，他們四處尋找，想找個幹燥舒適的山洞，打算在裏麵舒舒服服地睡一夜。但是等他們走了之後，牧羊人殺了一隻羊，剝下了羊皮，然後把羊皮緊緊地縫到他的獵狗身上，還在獵狗脖子上套了根繩子。
第二天很早很早的時候，太陽才剛剛升起來，豺狼和刺蝟就迫不及待地來找牧羊人了。他們扯了扯牧羊人的披風，“醒醒，”他們說，“把那隻羊給我們吧。我們一整夜沒吃過東西，快餓死了。”
牧羊人打了個哈欠，揉揉眼睛說：“羊就綁在那棵樹下，去拿吧。”他們來到那棵樹下，鬆開了綁在樹幹上的繩子，然後牽著那隻披著羊皮的獵狗，回到他們昨晚睡覺的山洞。到了山洞，豺狼對刺蝟說：
“殺它之前，我要看看它肥不肥。”於是他就退後一步站著，以便看得清楚些，他歪著頭看了一兩分鍾後，用力地點點頭。
“它真夠肥的，是隻好羊。”
但是，你可能想象不到刺蝟有時是很精明的，他說：
“朋友，你胡說呢。這毛確實是羊毛，但是羊毛下卻伸出了獵狗的爪子。”
“它就是隻羊。”豺狼又說了一遍，因為他不想承認別人比他聰明。
刺蝟回答說：“提起繩子讓我看看它。”
豺狼很不情願地提起繩子，刺蝟繞著這隻披著羊皮的獵狗慢慢踱著步，最後又走到豺狼跟前。他從它的爪子和尾巴已經清楚地看出來了——牧羊人賣給他們的是隻獵狗而不是羊，但是他想不明白到底是怎麼回事，也不想浪費時間和豺狼爭辯，所以他決定自己避開。
“哦！你是對的，這的確是隻羊，”他對豺狼說，“但是我吃早餐之前一定要先喝水，所以我要去樹林邊喝點泉水解解渴，那樣我才能吃得下早餐。”
於是刺蝟以最快的速度逃跑了，而豺狼還躺在一塊大石頭上等他回來。
一個多小時過去了，這時間足夠刺蝟去樹林邊喝夠泉水再回來，但是還不見他的蹤影。這不奇怪，因為刺蝟已經躲在樹下一些高高的草叢裏了！
最後，豺狼猜想他的朋友可能因為某種原因不回來了，所以決定不再等他吃早餐。於是他走到那隻“羊”那裏，解開了繩子，當他正要撲過去把“羊”一口咬死的時候，他聽到了一聲低沉的吼叫，這種聲音是不可能從羊的喉嚨裏發出來的。豺狼意識到危險，立即像閃電一樣迅速地扔下繩子，飛一般的逃跑了，雖然他的腿很長，但是獵狗的腿更長，所以獵狗很快就追上了他。豺狼轉身和獵狗打鬥起來，但他根本不是獵狗的對手，幾分鍾後，豺狼就倒在地上斷氣了，而獵狗很快恢複了平靜，小跑著回到了牧羊人的身邊。