第十三章 投資組合，掌握技巧
夫妻倆——投資組合的妙用
故事精粹
在一條巷子裏住著一對夫妻，他們在一個很小的平房裏生活，妻子癱瘓了，丈夫是個聾啞人，在外人看來他們很可憐。平時丈夫外出撿垃圾賣錢，妻子則給別人做點針線活，生活很拮據。
也許你們會認為他們很不幸，但事實上他們生活得很幸福，比如他們要是去鎮上買一些日用品，丈夫一定會騎著三輪車，讓妻子坐上，到了要買東西的地方，妻子便坐在三輪車上談價錢購貨物。他們從來沒有因為某件事情而發生過爭吵。他們不爭吵是因為他們能夠彌補彼此間的缺陷，取長補短，所以他們生活在一起會比普通人更感覺到幸福。
智慧點撥
和上述故事相似的還有一個故事，講的是一個人死了上了天堂，發現天堂裏人人都很幸福，每個人都圍著一個大鍋，鍋裏煮著美味的食物，每個人用一個長長的勺子，互相喂對方吃東西。
這個人覺得這沒什麼奇怪的，上帝又讓他看到了地獄裏的景象，同樣是一口煮著美食的大鍋，同樣是一群人圍著那口鍋，拿著長長的勺子，但是他們都很痛苦，飽受了饑餓的折磨。因為他們隻是想拿勺子往自己嘴裏喂食，可是勺子太長，根本無法喂到自己的嘴裏。
上帝告訴他這就是天堂和地獄的區別，那個人若有所思地點點頭。
可以看出，同樣的一群人，卻有著天壤之別。他們有如下的選擇：其一，雙方之間互相合作，達到各自利益；其二，互相不合作，各顧各的，自己努力獲得利益。我們可以看出，隻有互相合作的人才能達到雙贏。
這就是現在投資組合的妙用，我們站在曆史的角度來看投資組合，發現其意義是巨大的。流動性好的資產裏，債券、股票和商品都不會同時達到頂部和底部，而是存在一定的輪動效應，要把握好這種輪動效應就要掌握投資組合的技巧。
投資組合簡單地說，就是要把錢放在對的地方。至於如何把錢放在對的地方還必須考慮三個層次：第一個是對的資產比例；第二個是放在對的市場；第三個是在對的時機投入資金。
合夥人——投資組合應遵循的原則
故事精粹
在古時候有這樣兩個人，一個人很有錢，家財萬貫，有很多店鋪需要他打理，但是他不善交際，和人交往時很木訥，導致錯過了很多生意。而另一個人沒有錢，但是很有交際頭腦，很善於溝通，是個交際場上的能人，可因為沒有資金的支持，他隻能過平淡的日子。
有一天，這兩個人在街上碰麵了，並且聊得很投機，有一種相見恨晚的感覺。在深談過幾次之後，兩人便決定合作做生意，有錢的人出錢，沒錢的人利用自己的交際能力，疏通各種渠道，打通人脈，在兩個人的努力下，他們的生意越做越大，還開了很多分店。此時，那個善於交際的人起了歹心，想自己獨吞生意。於是，他向那個出資金的人提出，還了合夥時的那些資金，生意算他一個人的。
那個出資的人不願意，因此，雙方開始了長時間的僵持，矛盾也越來越尖銳，最後，這件事隻有讓官府來解決，但是沒想到的是，那個善於交際的人不但收買了官府，還在當初合作的時候，給有錢的人下了一個圈套，在文書上做了手腳，結果有錢的人輸了官司，還賠了錢，麵對這樣不公平的結果，有錢的人越想越生氣，便趁一天晚上，放火燒了那個善於交際人的店鋪，所有店鋪化為灰燼。
結果有錢人還是守著他原來的幾家鋪子過日子，而那個善於交際的人還是一貧如洗，他們都過回了原來的日子。
智慧點撥
上麵的故事說明，做人要講究原則，不能為了一己之利做出沒有原則的事情，否則，最終也落不著好下場。投資組合同樣要講原則，下麵就介紹幾點：
1.資金原則
在投資市場中資金充足的人可以選擇風險較大的投資工具，即使損失一筆錢，也不會給自己的工作、生活造成多大影響；相反，資金少的人，千萬不要選擇風險較大的投資工具，而應選取風險較小的投資組合。
投資者到底應該拿出多少資金用於市場投資，沒有一個絕對的標準，要視投資者自身情況而定。
2.能力原則
投資者的知識越豐富，技能越高超，決斷力越強，就越有獲勝的機會。然而，投資者的能力是有限的，投資工具如此之多，能夠樣樣精通的人很少。兵法上講究集中力量，力量越集中，殺傷力越強，越容易取勝。如果投資者能力強，可以考慮較多投資工具的組合;如果投資者能力弱，則應選擇較少的工具組合；同時要牢記一點，投資組合中的工具選擇應是自己比較熟悉的、力所能及的。
3.心理原則
不同的人，心理承受能力不同。心理承受能力強的人，可以選擇風險高、收益高的投資組合，因為他們能夠冷靜地麵對投資中的挫折與失敗，不會驚慌失措；相反，心理承受能力弱的人，不宜選擇高風險的投資組合，因為他們總擔心賠本、失敗，從而無法作出正確的決策，導致損失越來越大。如果徹底失敗，他們很容易陷入極度悲傷與絕望之中，甚至走上絕路。
這並不意味著心理承受能力強的人就可以去冒險，去追求高風險、高收益的投資組合；而心理承受能力弱的人，就永遠與高收益無緣。事實上，經過投資實踐的鍛煉，大多數投資者都趨向於穩中求進，所以應采取適度收益與風險的投資組合。
金龍魚和蘇泊爾——強強組合
故事精粹
金龍魚是嘉裏糧油旗下的著名食用油品牌。多年來，金龍魚一直致力於改變國人的食用油健康條件，並進一步研發了更健康、更營養的二代調和油和AE色拉油。
蘇泊爾是中國炊具著名品牌，金龍魚是中國食用油著名品牌，兩者都倡導新的健康烹調觀念。如果兩者結合在一起，豈不是能將“健康”做得更大？就這樣，兩家企業策劃了 “好油好鍋，引領健康食尚”的聯合推廣，在全國800家賣場掀起了一場紅色風暴……
“好油好鍋，引領健康食尚”活動在全國36個城市同步舉行。活動期間(2003年12月25日～2004年1月25日)，顧客凡是購買一瓶金龍魚二代調和油或色拉油，即可領取紅運雙聯刮卡一張，刮開即有機會贏得新年大獎，包括豐富多樣的蘇泊爾高檔套鍋(價值600元)、小巧動人的蘇泊爾14厘米奶鍋、一見傾心的蘇泊爾“一口煎”。憑紅運雙聯刮卡購買108元以下蘇泊爾炊具，可折抵現金5元。購買108元以上蘇泊爾炊具，可獲贈900毫升金龍魚第二代調和油一瓶。同時，蘇泊爾和金龍魚還聯合開發了“新健康食譜”，編纂成冊送給大家，並舉辦健康烹調講座，告訴大家怎樣選擇健康的油和鍋。
活動正值春節前後，人們買油買鍋的欲望高漲。此次活動，不僅給消費者更多讓利，讓消費者購物更開心，還教給了消費者健康知識，幫助消費者明確選擇標準。通過優質的產品和健康理念，提升了人們的健康生活素質。所以這一活動一經推出，立刻獲得了廣大消費者的歡迎，不僅蘇泊爾鍋、金龍魚油的銷售大幅上漲，而且其健康品牌的形象也深入人心。
在這次合作中，金龍魚擴大了自己的市場份額，品牌美譽度得到進一步加強；而蘇泊爾進一步強化了品牌的市場地位。這正是強強組合帶來的雙贏局麵。
智慧點撥
從以上的例子中可以看出，強強組合更多的是一種策略的調整和改變，這樣做可以強調雙方的優勢互補，強強聯合。通過大家的共同推動，獲得更大的品牌效益。
從個人和家庭理財角度出發，如何優化投資組合，做到強強聯合成了緊迫的問題。有很多客觀條件是必須要考慮的，比如外界無論有了多麼誘人的投資項目也不要輕易打破自己原有的理財投資規劃格局。總的來說，優化個人金融理財投資組合應從以下兩個方麵如手：
1．理財產品投資組合格局要穩定
一個理想的投資理財組合就是要把資金分別放在儲蓄、債券、基金、股票或實業及其他項目上。同時做到根據現實不斷變化的情況，進行部分內容和比例上的靈活優化調整。隻有這樣，才能穩定理財，達到增值保值的目的。
2．不同風險下的資產組合類型
我們把金融投資產品分為為五種類型，分別為現金備用、無風險固定利息產品、低風險固定利息產品、中度風險浮動收益產品、高風險浮動收益產品。其中現金備用主要包括現金和銀行的活期存款。
無風險固定利息產品主要包括銀行一年以上的定期存款、憑證式國債。
低風險固定利息產品主要包括銀行的本外幣理財產品、貨幣基金、記賬式國債、分紅型保險。
中度風險收益產品主要包括：債券型基金、外彙買賣、黃金、平衡型基金。
高風險投資產品主要包括：股票基金、股票、期權。
年輕人和蜜蜂——有效投資組合
故事精粹
在一個美麗的小山村裏，有一條潺潺流淌的小溪，在小溪的旁邊有三叢花草，並且每叢花草中都居住著一群蜜蜂。一天，一個小夥子看見這些花草，覺得沒有多大的用處，便決定把它們除掉。